Metrika članka

  • citati u SCindeksu: [1]
  • citati u CrossRef-u:0
  • citati u Google Scholaru:[=>]
  • posete u poslednjih 30 dana:11
  • preuzimanja u poslednjih 30 dana:10
članak: 1 od 1  
Škola biznisa
2017, br. 2, str. 179-188
jezik rada: srpski
vrsta rada: stručni članak
doi:10.5937/skolbiz2-16047

Creative Commons License 4.0
Primena VaR metodologije na primeru upravljanja valutnim rizikom
Visoka poslovna škola strukovnih studija, Novi Sad

e-adresa: raciczeljko@gmail.com

Sažetak

Cilj rada je da razradom primera koji se odnose na primenu osnovnih VaR metoda u upravljanju valutnim rizikom ukaže na značaj praćenja i upravljanja ovom vrstom rizika. Detaljnim prikazom osnovnih postupaka koje banke koriste u cilju procene stepena izloženosti valutnom riziku, čitaoci mogu da se upoznaju sa osnovama praktične primene VaR modela u bankarstvu. Pored objašnjenja primene VaR metodologije, rad analizira trenutnu izloženost domaćeg bankarskog sektora valutnom riziku. Analizom te izloženosti, zaključeno je da domaći bankarski sektor, zahvaljujući primeni VaR metodologije, efikasno upravlja valutnim rizikom i da je nivo izloženosti znatno ispod nivoa koji propisuje regulativa.

Ključne reči

bankarski sektor Srbije; upravljanje rizicima; valutni rizik; VaR metodologija; analitički metod; metod istorijske simulacije; Monte Karlo metod; Bazel 2.

Reference

Angelidis, T., Benos, A. (2008) Value-at-Risk for Greek Stocks. Multinational Finance Journal, 12(1/2): 67-104
Bank for International Settlement (BIS), Basel Committee on Banking Supervision (1996) Amendment to the capital accord to incorporate market risks. Basel, Switzerland
Barjaktarović, L. (2013) Upravljanje rizikom. Beograd: Univerzitet Singidunum
Berkowitz, J., o`Brien James (2002) How Accurate Are Value-at-Risk Models at Commercial Banks?. Journal of Finance, 57(3): 1093-1111
Chkili, W., Nguyen, D.K. (2014) Exchange rate movements and stock market returns in a regime-switching environment: Evidence for BRICS countries. Research in International Business and Finance, 31: 46-56
Ivanović, P. (2009) Upravljanje rizicima u bankama. Beograd: Beogradska bankarska akademija
Jeremić, Z. (2009) Finansijska tržišta. Beograd: Univerzitet Singidunum
Koray, F., Lastrapes, W.D. (1989) Real Exchange Rate Volatility and U.S. Bilateral Trade: A Var Approach. Review of Economics and Statistics, 71(4): 708
Popović, S. (2008) Rizikovana vrednost - metod istorijske simulacije. u: Symopis 2008, Soko Banja, Republika Srbija, Zbornik radova, Beograd: Saobraćajni fakultet
Račic, Ž., Jovin, S. (2016) Problemi kredita indeksiranih u švajcarskim francima - studija slučaja stambenih kredita u Srbiji. Škola biznisa, br. 1, str. 62-73
Saunders, A., Cornet, M.M. (2011) Financial institutions management: A risk management approach. McGraw-Hill, seventh edition
Terzić, I. (2013) Savremene metode merenja rizika na tržištu kapitala u Srbiji. Beograd: Univerzitet Singidunum, doktorska disertacija
Vunjak, N., Kovačević, Lj. (2016) Bankarstvo, bankarski menadžment. Subotica: Ekonomski fakultet Subotica